在玉门市昌马乡水峡村西面紧靠村庄的地方，坐落着一座南北走向的约50米的山崖，山体南北长约500米。昌马石窟，就坐落在这高高的山壁的最中央，离地面约25米。从石窟向南到昌马乡政府约5公里，从石窟向北到玉门镇及312国道约70公里。一般认为，敦煌石窟包括敦煌莫高窟、安西榆林窟和玉门昌马石窟。所以说，昌马石窟是敦煌石窟的重要组成部分，是莫高窟和榆林窟的姊妹窟。昌马石窟开凿于五代宋初，后历元明又有续凿和修复。原有石窟共计24座，分为上窖石窟和下窖石窟，分布在昌马乡水峡村的上窖山和下窖山一带。