纸厂乡在水城县西南部，离市中心区9.5公里，76.17平方公里，东西长35公里，南北平均宽2.1公里，东接勺米乡毕架，南临玉舍乡木柯小河，西接威宁县新发乡，北接双嘎乡、钟山区德办、凤凰办，境内西高东低，最高海拔2560米，最低海拔1777.6米，相对高度差784米。